萬萬沒想到的神轉(zhuǎn)折
但天有不測風云。“滬港通”在2014年開通,由于“薄膜發(fā)電”等概念受到內(nèi)地股民追捧,漢能成為最大受益股,股價不但沒有自高位下跌,反而一路飆漲,將李河君推上了內(nèi)地首富寶座,也讓BHP的喜劇徹底變成了悲劇。自2014年11月17日“滬港通”開閘至2015年2月9日,漢能從每股1.7港元一路上漲到每股4.21港元,漲幅接近250%。
災難還遠遠沒有結(jié)束。雄心勃勃的李河君在今年2月又發(fā)布了其“移動能源”戰(zhàn)略,宣布要大舉進軍民用市場,制造包括薄膜發(fā)電戶外背包、戶外帳篷等民用產(chǎn)品,甚至還要打造全太陽能動力汽車,開創(chuàng)人類移動能源時代,給市場帶來的未來想象空間無限。再加上中國對以
光伏發(fā)電為代表的新能源加大扶持力度,以及國際油價開始企穩(wěn)回升等多種因素,分析人士預計,漢能股價仍將繼續(xù)上漲勢頭。
持續(xù)上漲的股價,讓一直做空漢能的空頭們也難以穩(wěn)坐,他們可能會開始搶購股票平倉,進一步抬升BHP購買股票的成本。根據(jù)英國 《金融時報》今年1月8日的報道估算,如果空頭們從去年8月底就開始做空,那么截至今年1月初的賬面損失超過3億美元。按此估算,賣空者如果堅持到2月9日,其賬面損失已經(jīng)超過6億美元。
BHP曾經(jīng)的受害者
如果知道BHP現(xiàn)在面臨的窘境,68歲的張桂蘭一定會拍手稱快。這位抗日名將張學良的養(yǎng)女就在不久之前,也被BHP坑了一把。張桂蘭是香港上市公司眾彩股份的主席和大股東。
2014年12月,張桂蘭曾經(jīng)與BHP簽訂一份股票質(zhì)押貸款協(xié)議,將3500萬股眾彩股票 (相當于其4.35%的股份)質(zhì)押給BHP,并托管在一家香港銀行。結(jié)果沒過幾天,BHP就違規(guī)處置了這3500萬股股票,引發(fā)張桂蘭的強烈不滿。得知BHP的做法后,張桂蘭以自己持有的投資公司的名義要求香港高等法院申請了禁令,要求禁止BHP處置這3500萬股股票和相關獲利。不過,作為原本受到熱捧的內(nèi)地彩票概念股,眾彩股份的股價因此經(jīng)歷一番波動也是在所難免。
實際上,先通過待遇優(yōu)厚的股票質(zhì)押貸款協(xié)議獲得股票質(zhì)押權,再高賣低買甚至主動做空,從中套取巨額差價,BHP早已手法熟稔。公開信息顯示,基于上市公司股票的質(zhì)押貸款融資,是BHP的重要業(yè)務。根據(jù)2011年的一份新聞通稿,BHP非??春冕槍π屡d市場的股票質(zhì)押貸款業(yè)務,并計劃在2012年大幅增加其投入。
除了漢能和眾彩股份,其他港股也陷入BHP的精心設局。2011年10月,港股盛明國際控股的主要股東梁文貫訴至香港高等法院,要求BHP歸還他此前質(zhì)押給BHP的8億股盛明國際股票 (約占總股本的6%),并賠償違約損失。根據(jù)訴狀,2011年7月18日,梁文貫與BHP簽訂了股權質(zhì)押融資協(xié)議,把8億股盛明國際股票質(zhì)押給了BHP。此外,動感集團也在2013年有類似遭遇,遭遇BHP大筆套利。
BHP的種種玩法雖然足顯其國際金融大鱷的高明,但對于市場投資者,卻是一個災難。過去2年里,每當漢能股價遭遇大的賣家砸盤,正是關于漢能的種種負面信息平地而起時。從近兩年看,漢能有三次被惡意砸盤做空的時間:2013年5月、2013年12月20日、21日、22日、23日及2014年3月23日、24日、25日。2013年12月中旬,做空機構(gòu)大舉進攻剛剛晉升MSCI中國指數(shù)股、市值超過300億港元的漢能太陽能,通過各種渠道散步流言,包括漢能大股東李河君減持股票、股票存?zhèn)}遭斬倉等真假難辨的消息,接連多日有超過10億股交投,明顯有大型沽空盤上下其手。漢能于12月20日挫16%,于11時39分停牌。當日有媒體報道稱:“漢能太陽能離奇暴跌 疑抵押股份被借出沽空”。這一次行情當時已引起香港聯(lián)交所的關注,BHP因此被外界認為涉嫌操縱漢能股價。
做空發(fā)生后,漢能迅速申請停牌并發(fā)動針對空頭的反擊。漢能公開澄清母公司集團的質(zhì)押股份遭到沽出純屬謠言,隨后宣布得到民生銀行和亞洲金融合作聯(lián)盟的200億元人民幣貸款授信。同時,漢能宣布與宜家在英國合作銷售其太陽能面板,成為宜家的重要合作伙伴。
在一系列利好消息的支持下,2014年1月10日復牌當天,漢能股價急漲34%,并在隨后幾天每天均創(chuàng)下超過10%的漲幅。受此影響,大舉做空漢能的空頭相繼爆倉,血本無歸。
“但BHP這次可謂馬失前蹄,萬萬沒想到‘滬港通’開通,一下子把漢能股價推高。”前述接近BHP的人士表示,BHP在漢能的操作上損失慘重,可能遠遠不止20億美元。