本周硅料持穩(wěn)運(yùn)行,報(bào)價(jià)整體穩(wěn)定。本周有小部分硅料企業(yè)為維護(hù)老客戶訂單,對(duì)報(bào)價(jià)做了小幅讓步,但整體市場(chǎng)大部分訂單較前期報(bào)價(jià)維穩(wěn)。推動(dòng)近兩周單晶用料均價(jià)維持在210元/kg,多晶用料均價(jià)保持不變?cè)?08元/kg。隨著下游對(duì)于硅料的采購(gòu)熱度逐漸回落,并且本周硅片報(bào)價(jià)出現(xiàn)下調(diào),導(dǎo)致硅料企業(yè)在與下游洽談七月訂單時(shí),抬價(jià)動(dòng)力已明顯不足。部分企業(yè)仍以硅料資源緊張為由,嘗試報(bào)漲,而下游并不買單,博弈局面更為明顯,硅料訂單議價(jià)拉鋸持續(xù),價(jià)格取決于下游龍頭及新進(jìn)企業(yè)的議價(jià)接受度。
觀察硅料環(huán)節(jié)的生產(chǎn)運(yùn)行及出貨情況,十一家多晶硅企業(yè)在產(chǎn),位于新疆、內(nèi)蒙兩地共計(jì)三家企業(yè)仍在檢修階段,其中兩家企業(yè)已于6月底逐步復(fù)產(chǎn),一家企業(yè)延續(xù)檢修狀態(tài),預(yù)期7月硅料供應(yīng)將環(huán)比進(jìn)一步提升。反觀現(xiàn)階段硅片環(huán)節(jié)開(kāi)工率降低,一線硅片企業(yè)價(jià)格開(kāi)始回落,同時(shí)三季度新進(jìn)硅片產(chǎn)能陸續(xù)爬坡,持續(xù)拉動(dòng)硅料需求,使得上游市場(chǎng)較往年同期更為景氣。
硅片環(huán)節(jié)
本周硅片報(bào)價(jià)小幅下滑,大尺寸硅片降價(jià)明顯。隨著硅片訂單的逐漸萎縮,庫(kù)存水平逐步提升,目前兩家龍頭企業(yè)7月硅片報(bào)價(jià)陸續(xù)披露,一家維穩(wěn)報(bào)價(jià),另一家7月定價(jià)下調(diào)0.4元/片左右,大部分單晶硅片企業(yè)為率先搶奪訂單,紛紛跟進(jìn)調(diào)降動(dòng)作。部分一線硅片企業(yè)在硅料仍未降價(jià)的局面下,不愿輕易降價(jià)。推動(dòng)市場(chǎng)上G1、M6單晶硅片均價(jià)下滑至4.96元/片和5.08元/片;大尺寸方面,M10報(bào)價(jià)維持在5.87元/片,G12硅片下調(diào)至7.53元/片。現(xiàn)階段硅片市場(chǎng)上高景、京運(yùn)通、上機(jī)、雙良新產(chǎn)能陸續(xù)投放,即便前期硅片企業(yè)開(kāi)工率降低,上游部分企業(yè)釋放讓利信號(hào),硅片環(huán)節(jié)后市議價(jià)壓力依舊不小。
多晶硅片方面,由于部分拋貨價(jià)格擾亂市場(chǎng),整體報(bào)價(jià)區(qū)間較大,成交均價(jià)繼續(xù)下滑,推動(dòng)海內(nèi)外均價(jià)降至2.43元/片和0.336美元/片。
電池片環(huán)節(jié)
本周電池報(bào)價(jià)小幅向下,龍頭企業(yè)牌價(jià)今年首次降價(jià)呈現(xiàn)拐點(diǎn)。由于下游企業(yè)對(duì)電池片的采購(gòu)熱情不斷冷卻,面對(duì)新訂單,電池企業(yè)的議價(jià)能力略顯不足。推動(dòng)本周單晶G1電池片的均價(jià)下調(diào)至1.06元/W,單晶M6電池的主流報(bào)價(jià)在 1.03元/W左右。單晶M10、G12電池的報(bào)價(jià)小幅下降至 1.04元/W左右。在本周硅片降價(jià)的基礎(chǔ)上,電池企業(yè)也有一定的讓利空間。但在整體電池片需求放緩的市場(chǎng)下,除了小部分一線企業(yè)維穩(wěn)報(bào)價(jià)外,大部分電池企業(yè)紛紛調(diào)價(jià),以促進(jìn)7月訂單成交。
多晶方面,三季度海外市場(chǎng)進(jìn)入空窗期,需求回落明顯,報(bào)價(jià)更顯混亂。繼高位成交價(jià)格回落后,本周海內(nèi)外均價(jià)下滑至在0.79元/W和0.108美元/W。
組件環(huán)節(jié)
本周組件報(bào)價(jià)持續(xù)松動(dòng),僅M6組件價(jià)格暫穩(wěn)。近期由于上游產(chǎn)業(yè)鏈報(bào)價(jià)松動(dòng),連帶組件環(huán)節(jié)也出現(xiàn)一定的下滑,1.75元/W的單晶組件資源逐漸增加,高位成交壓力日益明顯。受低迷的終端需求影響,海內(nèi)外的組件拉貨均較為冷清,組件報(bào)價(jià)難以堅(jiān)挺。部分中小企業(yè)在電池報(bào)價(jià)走低的形勢(shì)下,也對(duì)組件報(bào)價(jià)做了相應(yīng)調(diào)整。中國(guó)市場(chǎng)方面,近期從能源局、電網(wǎng)到地方政府,同步推進(jìn)整縣分布式光伏開(kāi)發(fā)試點(diǎn),對(duì)中國(guó)市場(chǎng)中期需求帶來(lái)利好消息,從短期內(nèi)看市場(chǎng)仍取決于前期存量項(xiàng)目的開(kāi)發(fā)進(jìn)度,目前終端需求相對(duì)低迷,組件拉貨均較為冷清。另一方面,隨著上游大尺寸產(chǎn)能供給釋放提升,推動(dòng)組件環(huán)節(jié)大尺寸產(chǎn)品成本優(yōu)化,下半年大尺寸組件市場(chǎng)化進(jìn)程將明顯提速。海外市場(chǎng)方面,部分海外訂單由于高額運(yùn)費(fèi)成本支撐,使得海外成交價(jià)格略高于中國(guó)內(nèi)地訂單;加上歐美市場(chǎng)暑假到來(lái),組件拉貨力度將出現(xiàn)一定回落。
本周玻璃報(bào)價(jià)弱勢(shì)維穩(wěn),由于7-8月組件訂單的需求能見(jiàn)度不高,導(dǎo)致玻璃在出貨時(shí)略感疲憊,但目前市場(chǎng)的庫(kù)存水平在可承受范圍內(nèi),玻璃報(bào)價(jià)暫穩(wěn)。